La valeur informationnelle de l'avis du commissaire aux comptes sur la continuité de l'exploitation
Institution:
Bordeaux 4Disciplines:
Directors:
Abstract EN:
French auditors are increasingly blamed for not revealing unfavourable information about companies with going concern problems in their audit report. Those critics lead us to analyse the role of the auditor as a mechanism to reduce the informational asymmetry on continuity between managers and stakeholders. Two series of empirical studies are conducted. The first one aims at investigating the process used by auditors to assess continuity of a firm. In the second one, we endeavour to identify and appraise factors inciting auditors to issue unqualified reports even if the client's financial statements are erroneous. Results show that the risk of issuing a false signal related to continuity is not negligible. The french auditor does not really play the role of an intermediate agent. He adopts an opportunistic behaviour. This is mainly due to the characteristics of the agency relation between the auditor and the stakeholders, and to the deficiency of civil, penal and disciplinary texts, that should punish the disclosure of inaccurate information. In order to face with those problems, several solutions are proposed.
Abstract FR:
Des critiques sont souvent emises a l'encontre des commissaires aux comptes quant a la qualite des informations fournies par le biais de leur rapport general. On leur reproche notamment de ne pas reveler dans leur rapport les malversations comptables, auxquelles se livrent les entreprises connaissant des difficultes. Pour evaluer le bien-fonde de ces attaques, il a semble pertinent d'analyser l'interet du commissaire aux comptes en tant que procedure de reduction de l'asymetrie et de l'imperfection informationnelles sur la continuite de l'exploitation entre le dirigeant et les partenaires de l'entreprise. A cette fin, deux series d'etudes empiriques ont ete effectuees. La premiere a pour but d'apprecier la capacite de l'auditeur a detecter les facteurs de nature a compromettre la poursuite de l'activite. La seconde vise a analyser le processus de diffusion de l'information sur la continuite de l'exploitation par le commissaire aux comptes vers les tiers. Les resultats montrent que le risque d'emission d'un signal inefficace sur la continuite de l'exploitation de la part du commissaire aux comptes est grand. Le commissaire ne joue pas pleinement le role d'un mandataire intermediaire. Ceci est imputable en grande partie, non pas a un manque de competence des commissaires aux comptes, mais aux particularismes de la relation d'agence entre le commissaire aux comptes et les partenaires de l'entreprise, et aux lacunes et a l'application decevante des textes civils, penaux et disciplinaires visant a sanctionner la diffusion d'informations mensongeres de la part des commissaires aux comptes. Les insuffisances relevees, et surtout la conviction que le commissaire aux comptes est l'acteur le mieux a meme, de par sa competence et sa position, de garantir la securite des tiers ont amene a suggerer quelques pistes d'evolution de la mission et des conditions d'exercice du mandat de commissaire aux comptes.