Abstract FR:

La thèse met en relief les mésalignements du taux de change réel pour un certain nombre de pays de la zone franc CFA. L'auteur utilise une relation de cointégration de long terme en appliquant la méthode des moindres carrés dynamiques pour déterminer les fondamentaux qui influences significativement le taux de change et par ricochet les mésalignements. Un modèle à correction d'erreur est utilisé à cet effet pour étudier la dynamique de convergence à l'équilibre du taux de change suite à des chocs exogènes et les réponses du taux de change réel consécutif aux chocs exogènes sont étudiées à travers les différentes fonctions de réponse impulsionnelle et de la décomposition de la variance.