Une théorie généralisée du choix de portefeuille
Institution:
Paris 9Disciplines:
Directors:
Abstract EN:
A generalized version of the theory of portfolio is proposed. It allows for several degree of heterogeneity among agent's choices. The theory is developed first in a static then in a dynamic framework. Statistical inference methods are proposed. These methods may concern either market data (such as return and portfolio prices) or qualitative data on detention rate of financial assets.
Abstract FR:
La théorie du choix de portefeuille est généralisée pour permettre la prise en compte d'une plus grande hétérogénéité de choix d'actifs risques. La théorie est représentée dans un cadre statique puis dynamique. Des méthodes d'inférence statistiques sont proposées. Elles concernent soit des données détaillées de marché (prix et rendement de portefeuille), soit des informations qualitatives sur les détentions d'actifs financiers par les agents.