Abstract FR:

L'analyse économique du risque de crédit trouve une nouvelle dimension dans le développement d'outils pour l'évaluation (modèles internes de crédit) et la couverture des pertes sur le marché (dérives de crédit) ou dans le bilan (structure de défaisance). L'ojectif de cette thèse est d'évaluer le rôle des politiques de provisionnement dans la structure optimale de passif bancaire. Les provisions sont au coeur des défaillances des banques et des crises quand elles dérivent de l'insolvabilité des établissements de crédit. Dans la première partie, nous proposons une analyse des provisions en tant que transmission d'information sur le risque d'actif. En traitant la couverture comptable des pertes comme un signal émis par la banque, nous montrons que le choix du type de provisions introduit une asymétrie d'information au profit des gestionnaires. La seconde partie étudie la modification de la structure financière optimale de la banque. . .